根据第13或15（d）条的季度报告

公允价值测量

v2.3.0.15
公允价值测量
3个月结束
2011年9月30日
公允价值测量[摘要]
公允价值测量
公允价值测量
公司的金beplay官网ued融资产和负债是按公允价值衡量和记录的，除了私募公司的股权投资。这些股权投资通常是根据会计成本方法来考虑的，并在事件或情况表明价值可能发生的其他时间下降时，会定期评估其他比较损害。该公司的beplay官网ued非财务资产，例如商誉，无形资产以及土地，财产和设备，以成本记录，并在事件或情况表明可能发生其他超过周期性下降的价值下降时进行评估。
公允价值层次结构。 公允价值测量的权威指南建立了公允价值层次结构，将用于衡量公允价值的估值技术优先考虑。层次结构对相同资产或负债（1级测量值）的活跃市场中未经调整的报价价格赋予了最高优先级，并且优先考虑了不可观察的投入（3级测量值）。公允价值层次结构的三个级别如下：
1级
基于活跃市场的报价价格的估值，该实体具有访问能力的相同资产或负债。
2级
基于类似资产或负债的报价价格的估值，不活跃的市场中的报价价格，或者可以观察到的其他投入，或者可以通过可观察到的数据来证实，以实质性的资产或负债的整个期限。
级别3
基于几乎没有或没有市场活动支持的投入，对资产或负债的公允价值很重要的投入。
金融工具在公允价值层次结构内的水平是基于对公允价值衡量意义的任何意见的最低水平。
该公司的所有金融工具均beplay官网ued在公允价值层次结构的1级或第2级中分类为 2011年9月30日 ，因为它们是使用报价的市场价格，经纪人或经销商报价或具有合理价格透明度水平的替代定价来源对其进行评价的。根据活跃市场中报价的市场价格，价值的工具类型包括货币市场基金和某些美国政府机构证券，美国国库券和主权证券。此类工具通常在公允价值层次结构的1级中分类。
根据其他可观察的投入价值的工具类型包括商业票据，公司债务证券，市政证券和某些美国政府机构证券，美国国债证券和主权证券。用于重视这些工具的市场投入通常包括市场收益率，报告的交易和经纪人/经销商报价。此类工具通常在公允价值层次结构的2级中分类。
该公司执行外币合同的主要市场是在价格透明度相对较高的非处方环境中的机beplay官网ued构市场。市场参与者通常是大型商业银行。该公司的beplay官网ued外币合同的估值意见是基于报价的价格和引用的公共数据来源定价间隔，并且不涉及管理判断。这些合同通常在公允价值层次结构的2级中分类。
根据不可观察的投入价值的工具类型包括公司截至2010年6月30日之前和之前持有的拍卖利率证券。此类工具被分类为公允价值层次结构的第3级。beplay官网ued该公司使beplay官网ued用折现现金流模型估算了这些拍卖利率证券的公允价值，其中包含了市场参与者将在其公允价值估计中使用的假设。其中一些假设包括对拍卖利率证券的利率，时间和现金流量的估计以及预期的持有期。
截至公司的凝结的合并资产负债表上介绍了金融资产（不包括运营帐户和时间存款中的现金）和以公允价值衡量的负债。beplay官网ued 2011年9月30日 如下：
（成千上万个）
全部的
引用价格
活跃的市场
相同
资产（1级）
重要的另一半
可观察的输入
（2级）
资产
现金等价物：
货币市场和其他
$
578,442

$
578,442

$
-

可销售的证券：
美国国库券
71,186

65,387

5,799

美国政府机构证券
344,132

342,734

1,398

市政证券
40,338

-

40,338

公司债务证券
831,721

-

831,721

主权证券
32,411

13,385

19,026

总现金当量和可销售证券（1）
1,898,230

999,948

898,282

其他流动资产：
衍生资产
845

-

845

其他非流动资产：
高管推迟储蓄计划：
货币市场和其他
4,967

4,967

-

共同基金
110,923

85,709

25,214

执行递延储蓄计划总计
115,890

90,676

25,214

总财务资产（1）
$
2,014,965

$
1,090,624

$
924,341

其他流动负债：
导数负债
$
（6,054
）
$
-

$
（6,054
）
总金融负债
$
（6,054
）
$
-

$
（6,054
）
________________
（1）排除现金 1.568亿美元 在运营帐户和时间存款中 4510万美元 作为 2011年9月30日 。

截至公司的凝结的合并资产负债表上介绍了金融资产（不包括运营帐户和时间存款中的现金）和以公允价值衡量的负债。beplay官网ued 2011年6月30日 如下：
（成千上万个）
全部的
引用价格
活跃的市场
相同
资产（1级）
重要的另一半
可观察的输入
（2级）
资产
现金等价物：
美国国库券
$
4,400

$
-

$
4,400

美国政府机构证券
6,010

6,010

-

公司债务证券
21,982

-

21,982

货币市场和其他
481,770

481,770

-

可销售的证券：
美国国库券
54,496

52,396

2,100

美国政府机构证券
314,173

314,173

-

市政证券
38,957

-

38,957

公司债务证券
853,403

-

853,403

主权证券
32,086

14,696

17,390

总现金当量和可销售证券（1）
1,807,277

869,045

938,232

其他流动资产：
衍生资产
1,970

-

1,970

其他非流动资产：
高管推迟储蓄计划：
货币市场和其他
1,806

1,806

-

共同基金
126,227

95,971

30,256

执行递延储蓄计划总计
128,033

97,777

30,256

总财务资产（1）
$
1,937,280

$
966,822

$
970,458

其他流动资产：
导数负债
$
（2,127
）
$
-

$
（2,127
）
总金融负债
$
（2,127
）
$
-

$
（2,127
）
________________
（1）排除现金 1.659亿美元 在运营帐户和时间存款中 6540万美元 作为 2011年6月30日 。
公司三个月结束的公司3级证券的beplay官网ued变化 2011年9月30日 和 2010年 如下：
三个月结束了
9月30日，
（成千上万个）
2011
2010年
开始总计3级证券的公允价值
$
-

$
16,825

净定居点
-

（16,825
）
结束3级证券的总公允价值
$
-

$
-


在截至2010年6月30日的财政年度（以及以前的财政年度），该公司的投资组合包括拍卖率证券，这些证券通常是合同期限的投资beplay官网ued 20 至 30 年。2008年2月，由于卖出订单超过买单，因此拍卖失败了 4820万美元 该公司当时由公司持有的市政拍卖率证券的价值。beplay官网ued通过2008年8月8日的信件，公司收到了瑞银（UBS AG）（“ ubsbeplay官网ued”）的通知，该通知与瑞银（UBS）和某些监管机构之间的和解有关，旨在回购公司的所有拍卖利率以PAR价值为单位。公司正式beplay官网ued接受了和解要约，并于2008年11月11日与瑞银签订了回购协议。2010年6月30日，瑞银回购了公司的 1680万美元 当时以标准价值为单位的拍卖率证券，然后回购于2010年7月定居。
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